एक संस्थागत ग्राहक क्या है?

अधिकांश वित्तीय सेवा फर्मों द्वारा परिभाषित संस्थागत ग्राहक, बड़े गैर-वित्तीय निगमों के साथ-साथ किसी भी आकार के अन्य वित्तीय सेवा फर्मों से मिलकर होते हैं। आमतौर पर बड़े की परिभाषा में कम से कम फॉर्च्यून 500, और शायद परे है।

संपर्क के बिंदु

वॉल स्ट्रीट सिक्योरिटीज फर्म में, एक गैर-वित्तीय संस्थागत ग्राहक के लिए प्राथमिक संबंध प्रबंधक एक वरिष्ठ निवेश बैंकर होने की संभावना है, विशेष रूप से प्रतिभूतियों के अंडरराइटिंग या विलय और अधिग्रहण में विशेषज्ञता के साथ। वैकल्पिक रूप से, यदि ग्राहक मुख्य रूप से ट्रेडों को निष्पादित करने के लिए प्रतिभूति फर्म का उपयोग कर रहा है, तो एक संस्थागत विक्रेता या खाता कार्यकारी रिश्ते का प्रबंधन कर सकता है। एक वाणिज्यिक बैंक में, उस बैंक से ऋण का उपयोग करने वाले ग्राहक के मामले में, संबंध प्रबंधक एक वरिष्ठ उधार अधिकारी होने के लिए बाध्य है।

प्रतिभूतियों फर्मों या वाणिज्यिक बैंकों के साथ अपने व्यवहार में एक गैर-वित्तीय संस्थागत ग्राहक का प्रमुख प्रतिनिधि संभवतः अपने कॉर्पोरेट कोषागार विभाग में एक प्रबंधक होगा। निवेश प्रबंधन फर्मों के साथ संबंधों में जो कर्मचारी पेंशन और 401 (के) खातों को संभाल रहे हैं, मानव संसाधन विभाग में एक प्रबंधक निगम का प्रतिनिधि है।

छोटे व्यवसाय के ग्राहक

छोटे व्यवसाय, विशेष रूप से वे जो सार्वजनिक रूप से व्यापार या इक्विटी का कारोबार नहीं करते हैं, आमतौर पर खुदरा ग्राहकों के रूप में व्यवहार किया जाता है। उनके खातों को आमतौर पर प्रतिभूति कंपनियों में वित्तीय सलाहकारों द्वारा या वाणिज्यिक बैंकों में छोटे व्यवसाय उधार देने वाले अधिकारियों द्वारा सेवित किया जाएगा।

वित्तीय सेवा उद्योग ग्राहक

वित्तीय सेवा उद्योग में बड़ी, एकीकृत, विविध फर्मों के बीच भी, फर्मों के साथ काम करने की एक बड़ी मात्रा है। विशेष रूप से, प्रतिभूति फर्म जो बाजार निर्माताओं के रूप में कार्य करती हैं, वे अपने संबंधित प्रतिभूतियों की सूची का प्रबंधन करने और प्रतिभूतियों के लिए ग्राहक के आदेशों को भरने के लिए जो कि वर्तमान में उनके पास नहीं हैं, दैनिक व्यापार के बड़े संस्करणों के लिए बाध्य हैं।

इसके अतिरिक्त, अंडरराइटिंग जोखिमों के प्रसार के लिए और प्रतिभूतियों के लिए खरीदारों को खोजने के लिए अक्सर प्रतिभूतियों के अंडरराइटिंग के लिए कई बार कंपनियों के बीच तदर्थ साझेदारी (सिंडिकेट्स) के संगठन की आवश्यकता होती है। प्रतिभूतियों का मुद्दा जितना बड़ा होगा, अंडरराइटिंग और बेचने वाले सिंडिकेट्स उतने ही बड़े होंगे।

बहुत धनवान व्यक्ति

असाधारण रूप से उच्च निवल मूल्य वाले व्यक्ति (उदाहरण के लिए, जिनके पास संपत्ति में $ 100 मिलियन से अधिक) हैं, उन्हें संस्थागत बिक्री चैनलों के बजाय वित्तीय सलाहकार चैनलों के माध्यम से सेवा दी जा सकती है जो खुदरा ग्राहकों की सेवा करते हैं। यह विशेष रूप से सच है अगर इन व्यक्तियों के पास प्रश्न में फर्म के अलावा अपने स्वयं के वित्तीय सलाहकार (या परिवार के कार्यालय) हैं, और इसके बजाय ट्रेडों को निष्पादित करने और निवेश उत्पादों को प्राप्त करने के लिए उस फर्म का सख्ती से उपयोग करें।

व्यापार की संस्थागत लाइनें

ध्यान दें कि वित्तीय सेवा उद्योग के भीतर कुछ विभागों और व्यापार की रेखाओं को आमतौर पर प्रकृति में संस्थागत के रूप में परिभाषित किया जाता है। ग्राहकों की प्रकृति के आधार पर निवेश बैंकिंग एक उदाहरण है।

प्रतिभूति व्यापार एक और उदाहरण है; यद्यपि यह फ़ंक्शन खुदरा और संस्थागत दोनों ग्राहकों को सेवा प्रदान करता है, लेकिन ट्रेडिंग वॉल्यूम का पूर्वानुभव संस्थानों की ओर से होता है। इसके अलावा, ट्रेडिंग फ़ंक्शन का निवेश बैंकिंग फ़ंक्शन के साथ घनिष्ठ संबंध है, जो प्रतिभूतियां बनाता है जो बाद में द्वितीयक बाजार पर कारोबार करेगा।

यद्यपि इन-हाउस सिक्योरिटीज रिसर्च डिपार्टमेंट द्वारा विकसित रिपोर्ट और विश्लेषण खुदरा वित्तीय सलाहकारों और खुदरा ग्राहकों के प्रति लक्षित होते हैं, इन समूहों को संभवतः एक विविध फर्म के संस्थागत आधे में आयोजित किया जाएगा।